近期，市場傳出消息，微軟在AI算力布局上似乎有所調(diào)整，引發(fā)了業(yè)界對AI需求前景的廣泛討論。據(jù)報(bào)道，微軟已經(jīng)取消了部分美國數(shù)據(jù)中心的租約，這一舉動(dòng)讓人不禁猜測，這家科技巨頭是否對AI領(lǐng)域的整體需求持更加審慎的態(tài)度。

TD Cowen，一家道明證券旗下的美國跨國投行，在報(bào)告中指出，微軟已經(jīng)放棄了“數(shù)百兆瓦”容量的數(shù)據(jù)中心租約，相當(dāng)于大約兩個(gè)數(shù)據(jù)中心的規(guī)模，并且終止了與數(shù)家私人運(yùn)營商的協(xié)議。這一消息迅速引起了市場的關(guān)注。盡管微軟在隨后的聲明中重申了其本財(cái)年的資本支出目標(biāo)不變，但拒絕就TD Cowen的報(bào)告發(fā)表具體評論。

微軟此舉的具體原因尚不明朗。有分析認(rèn)為，這可能與其在AI領(lǐng)域的合作伙伴OpenAI調(diào)整計(jì)算任務(wù)分配有關(guān)。近期，OpenAI宣布與甲骨文建立了新的合作關(guān)系，可能將部分計(jì)算任務(wù)從微軟轉(zhuǎn)移至甲骨文。微軟作為全球最大的數(shù)據(jù)中心持有者和運(yùn)營商之一，本身也在進(jìn)行大規(guī)模的算力擴(kuò)建，因此有觀點(diǎn)認(rèn)為，微軟可能正在重新調(diào)整其算力布局，將部分海外投資重新分配至美國本土。

然而，微軟的算力調(diào)整舉動(dòng)無疑給市場帶來了對AI需求前景的擔(dān)憂。微軟此前曾表示，本財(cái)年將在AI數(shù)據(jù)中心方面支出高達(dá)800億美元，以滿足“指數(shù)級(jí)增長的需求”。但此次取消租約的行為，卻讓人對其是否真的看到了如此強(qiáng)勁的需求增長產(chǎn)生了疑問。歐洲與能源行業(yè)相關(guān)的股票在該消息公布后應(yīng)聲下跌，這或許表明了市場對大型科技公司數(shù)據(jù)中心電力需求減少的預(yù)期。

值得注意的是，盡管微軟在AI算力上有所調(diào)整，但其競爭對手們卻仍在加大投入。亞馬遜宣布將投資1000億美元用于AI領(lǐng)域，Alphabet計(jì)劃支出750億美元，meta也預(yù)計(jì)投入高達(dá)650億美元。中國的阿里巴巴集團(tuán)也宣布將在未來三年內(nèi)在AI領(lǐng)域投資超過3800億元人民幣。這些巨頭的巨額投入，無疑將進(jìn)一步加劇AI領(lǐng)域的競爭。

不過，也有分析師對此持樂觀態(tài)度。瑞穗證券的分析師Jordan Klein認(rèn)為，微軟此舉只是正常的商業(yè)操作。他指出，像微軟這樣規(guī)模龐大、年度投資達(dá)800億美元的公司，完全有權(quán)在數(shù)據(jù)中心租約中進(jìn)行進(jìn)出調(diào)整。大型云計(jì)算公司通常會(huì)在多個(gè)地區(qū)同時(shí)使用自建和租賃數(shù)據(jù)中心，因此出現(xiàn)一定程度的“調(diào)整和優(yōu)化”是情理之中的。

微軟與OpenAI的合作模式也可能正在發(fā)生變化。今年1月，OpenAI與軟銀集團(tuán)宣布成立合資公司，計(jì)劃投資至少1000億美元用于建設(shè)數(shù)據(jù)中心和其他AI基礎(chǔ)設(shè)施。同時(shí)，微軟也調(diào)整了其與OpenAI的多年合作協(xié)議，允許這家AI初創(chuàng)公司使用競爭對手的云計(jì)算服務(wù)。盡管微軟此前是OpenAI的獨(dú)家云計(jì)算提供商，但它仍保留了優(yōu)先購買權(quán)。

微軟在AI算力上的調(diào)整舉動(dòng)引發(fā)了市場的廣泛關(guān)注。盡管具體原因尚不明朗，但這一舉動(dòng)無疑給業(yè)界帶來了對AI需求前景的新思考。在未來的發(fā)展中，微軟將如何調(diào)整其在AI領(lǐng)域的布局，以及其與OpenAI的合作將走向何方，都將成為業(yè)界關(guān)注的焦點(diǎn)。